pakoumal

صرفاً لمس کردن میانگین متحرک ۵۰ روزه (م.م. ۵۰ روزه) کافی نیست. قیمت پایانی در مقایسه با این سطح و اینکه چه حجمی این قیمت پایانی را همراهی می‌کند، مشخص می‌کند که آیا نهادهای مالی در حال دفاع از این سطح هستند یا آن را رها کرده‌اند. برخوردهای داخل روز با م.م. ۵۰ روزه (که در حال حاضر نزدیک ۶۰۹ تا ۶۱۰ دلار است) اغلب باعث فعال شدن برنامه‌های خرید سیستماتیک و خرید در افت توسط سرمایه‌گذاران خُرد می‌شود. اما این موارد اهمیت چندانی ندارند، مگر اینکه قیمت پایانی روزانه بالاتر از آن سطح حفظ شود. یک قیمت پایانی زیر م.م. ۵۰ روزه به این معنی است که سفارشات خرید در افت جذب شده‌اند و این زمانی است که دنبال‌کنندگان روند، کوانت‌ها و صندوق‌های سرمایه‌گذاری مشترک شروع به خروج تدریجی (Rotate Out) می‌کنند. ۱. لمس کردن ≠ شکستن ۲. بسته شدن در زیر سطح = تأیید تغییر روند طی چرخه‌های اخیر (۲۰۲۳-۲۰۲۵)، QQQ معمولاً در طول اصلاح‌های ۳ تا ۵ درصدی، زیر م.م. ۵۰ روزه سایه می‌زند (wick below)، در روندهای صعودی سالم بالای آن حفظ می‌شود و زمانی که برای ۲ یا چند جلسه معاملاتی در زیر آن بسته می‌شود، معمولاً یک فاز اصلاحی چند هفته‌ای ۶ تا ۱۰ درصدی آغاز می‌گردد. اگر QQQ با حجم بیش از ۹۰ میلیون واحد در زیر ۶۰۷ دلار بسته شود، این موضوع کاملاً با شکست مومنتوم در زیر هر دو سطح (VWAP لنگر انداخته ۱۰ اکتبر و م.م. ۵۰ روزه) همسو می‌شود—که یک تأیید دوگانه تکنیکال است. برعکس، اگر تا پایان روز سطوح ۶۱۵ تا ۶۱۷ دلار را بازیابی کند، بازار همچنان در محدوده بازگشت اصلاحی باقی می‌ماند و نه در یک موج نزولی جدید. م.م. ۵۰ روزه میدان نبرد است، نه صرفاً یک خط. قیمت پایانی روزانه به علاوه حجم را زیر نظر بگیرید، نه فقط سایه شمع را. اگر دو قیمت پایانی متوالی زیر این سطح ثبت کنیم، احتمال کاهش قیمت به شدت به سمت ۷۰ تا ۷۵ درصد افزایش می‌یابد.

QQQ همچنان در محدوده آماری روند صعودی خود باقی مانده است. بسته شدن روزانه مجدد بالای ۶۲۵ دلار، مسیر رسیدن به ۶۳۷ دلار و بالاتر را باز می‌کند، در حالی که بسته شدن زیر ۵۹۵ دلار هشدار می‌دهد که ساختار فعلی بازگشت به میانگین (mean-reverting structure) در حال از بین رفتن است. پوشش قیمتی ۳± درصد به خوبی نشان می‌دهد که QQQ چقدر به روند خط میانی خود نزدیک بوده و چقدر نوسانات علیرغم عقب‌نشینی‌های اخیر، مهار شده است. حد بالایی (<۰> یا ۳+ درصد) تقریباً ۶۳۵ تا ۶۴۰ دلار است. حد پایینی (<۱> یا ۳- درصد) تقریباً ۵۹۲ تا ۵۹۵ دلار است. کاهش اخیر تا حدود ۶۰۰ دلار دقیقاً به مرز ۳- درصد برخورد کرد و تأیید نمود که عقب‌نشینی‌ها در محدوده نوسانات آماری عادی باقی مانده‌اند - که شاخصه یک روند صعودی سالم است. هر بار آزمایش قبلی حد پایینی <۲> (ژوئن، اواسط آگوست، اوایل اکتبر) منجر به بازگشت به میانگین و سپس ثبت اوج‌های جدید در عرض ۲-۳ هفته شده است. فشرده شدن قیمت بین ۶۰۰ تا ۶۲۰ دلار در حالی که پوشش ۳± درصد باریک‌تر می‌شود، احتمالاً پیش‌درآمدی برای جهش نوسانی در اواخر نوامبر تا اوایل دسامبر بود. حفظ قیمت بالای ۶۱۱ دلار سازنده است؛ اهداف ۶۲۵ تا ۶۳۵ دلار را دنبال می‌کند. بسته شدن زیر ۶۰۰ دلار نشان‌دهنده خستگی روند است؛ و ریسک یک حرکت <۳> به سمت ۵۸۵ تا ۵۹۰ دلار را سیگنال می‌دهد.

قیمت درست به نقطه وسط کانال افزایشی خود عقب نشینی کرد پیوت روزانه (P) با قیمت 618.8 دلار در حال آزمایش است و تقریباً مشابه VWAP 4H از پایین ترین سطح 10 اکتبر است. این منطقه چندین بار در گذشته (اواخر تیر و اوایل اکتبر) سکوی پرتاب بوده است. QQQ در تلاقی major پشتیبانی است و خط میانی کانال، محور روزانه و 20 روز کارشناسی ارشد همه در اینجا با هم ملاقات می کنند تا زمانی که قیمت بالای 618 تا 615 دلار باقی بماند، ما همچنان در مرحله اصلاح صعودی هستیم. فقط کمتر از 600 دلار می تواند به یک اصلاح واقعی تبدیل شود حجم روزانه (~63M) بالاتر از حد متوسط است، چرخش فعال را نشان می دهد، نه انحلال این با سرمایه‌هایی که در نزدیکی بالای کانال سود می‌برند و نزدیک به پشتیبانی اضافه می‌کنند، مطابقت دارد RSI از 70 به 50 کاهش یافته است Stochastic در حال حاضر بیش از حد فروش رفته است هیچ واگرایی نزولی در بازه زمانی روزانه وجود ندارد - به این معنی که ساختار روند هنوز دست نخورده است حرکت در یک روند صعودی بازنشانی می شود. از لحاظ تاریخی، یک راه اندازی شیب قابل خرید 1. Base & Bounce 615-620 دلار را نگه دارید، RSI بیش از حد فروش را معکوس کنید ~60٪ بازبینی $633-637$ (R1) 2. گسترش دامنه Choppy hold 615-625 دلار ~ 25٪ قبل از بازی بعدی، پایه را بازسازی کنید 3. خرابی از دست دادن 615 دلار در حجم ~ 15٪ کاهش به 600 دلار (S1) نمودار روزانه تأیید می کند که این یک عقب نشینی روند به حمایت major است، نه یک شکست ساختاری منطقه 618 تا 615 دلاری بسیار مهم است، زیرا برگزاری در اینجا احتمالاً یک رالی بازتابی به سمت 633-637 دلار (R1) ایجاد می کند. تنها بسته شدن روزانه زیر 600 دلار، کانال روند صعودی گسترده تر را باطل می کند هر دو AMD و PLTR در واقع اعداد مناسبی با رشد خوب، نظرات مثبت و با این حال هر دو سهام پس از پاپ اولیه محو شدند. این به شما می‌گوید که بازار به مرحله بازنشانی هضم/ارزش‌گذاری رفته است، جایی که ضربان سود از قبل قیمت گذاری شده است. صندوق‌ها در حال کاهش موقعیت‌ها برای قفل کردن سودهای سه ماهه چهارم هستند خریداران خواستار نقاط ورودی ارزان‌تر هستند، نه به دنبال شتاب اصول اولیه خوب هستند، اما احساسات گسترده است و بازار در حال متعادل کردن ریسک است، نه واکنشی به data QQQ 50٪ در 5 مگا کلاه (AAPL، MSFT، NVDA، AMZN و GOOG) وزن دارد. AMD (~1.5٪) و PLTR (~0.3٪) فقط عضله ای برای جبران ضعف گسترده در آن وزنه های سنگین ندارند. AAPL و MSFT; به عنوان مثال، هر دو شاهد درآمدهای پس از drift کمتر بوده‌اند و این به تنهایی از تأثیر کل قدرت AMD+PLTR بیشتر است. حتی اگر AMD 10% را پاره کرده بود، QQQ ممکن بود به سختی تکان بخورد مگر اینکه NVDA یا MSFT به آن ملحق شوند - فرضیه کاری من از هفته گذشته QQQ با قیمت 637 دلار افزایش یافت و به خط روند بازگشت کاتالیزورهای مثبت تا زمانی که نزدیک به 615 تا 620 دلار قرار نگیرند و شتاب را بازسازی نکنند، نمی‌چسبند. چرخش "ریسک" به تایید احتمالاً از طریق درآمد NVDA (19 نوامبر)، بازگشایی مجدد دولت، یا چاپ سرد CPI قبل از اینکه موسسات دوباره به دنبال فناوری باشند، نیاز دارد. کاهش بازدهی به ارزش‌گذاری کمک می‌کند، اما به اندازه‌ای نیست که جرقه‌ای برای جرقه‌ای جریان‌های ورودی ایجاد کند، زمانی که همه افراد دارای فناوری اضافه وزن هستند. VIX هنوز ~19-20 نشان دهنده فشار پوششی طولانی مدت است وجوه به طور موقت در حال چرخش به عقب مانده ها (صنعتی ها، سرمایه های کوچک) هستند - نه اینکه ریسک را به طور کامل کنار بگذارند، بلکه فقط در معرض تنوع قرار می گیرند. این چرخش بخش پس از یک دوره طولانی مبتنی بر فناوری است کوتاه مدت (1-3 روز) ساختمان پایه متلاطم نزدیک به 615 تا 625 دلار صاف کردن RSI/Stoch، VIX <18.5 میان مدت (1-2 هفته) تا اواسط نوامبر بیشتر آسیاب کنید درآمد NVDA یا CPI نرم شتاب را دوباره شعله ور می کند منطقه خطر بستن <610 دلار محرک‌های حرکت برنامه‌ها را به سمت 600 تا 602 دلار می‌فروشند AMD و PLTR QQQ را بالا نبردند نه به این دلیل که شکست خوردند، بلکه به این دلیل که بازار در حال حاضر اخبار خوبی را دریافت نمی کند - این در حال تنظیم مجدد موقعیت پس از یک دوره قوی است. نوار همچنان مانند یک چرخش بخش به نظر می رسد، نه یک رویداد مخاطره آمیز هنگامی که این ادغام به پایان رسید، QQQ می تواند 635-640 دلار را دوباره به چالش بکشد. احتمالاً روی کاتالیزوری با وزن بیشتر (NVDA یا ماکرو)

هر سهم در یک روند صعودی اولیه است، اما با مراحل حرکت کمی متفاوت - شما کمی واگرایی را در میان "کلیات QQQ" مشاهده می کنید، که مهم است. AAPL سنگ زنی بالاتر، بالاتر از 50d MA و در بولینگر فوقانی band هنوز هم روند، اما فتیله های بالایی = عرضه در حدود 275-277 دلار؛ منطقه هضم احتمالی MSFT پس از صعودهای جدید، از 555 دلار به 520 دلار بازگشت ردیابی سالم به سمت 50 روز کارشناسی ارشد، بنابراین برای پایین ترین سطح نزدیک به 510-515 دلار مراقب باشید NVDA پیشرو - بالاتر از مقاومت 195 دلاری قبلی شکست و رشد را حفظ کرد صعودی ترین از 3; شمع کوچک جثه نزدیک بالا = ادغام قبل از پای بعدی هر سه بدنه‌های کوچک با فیتیله‌های بالایی را نشان می‌دهند، به این معنی که خریداران زودتر فشار می‌آورند، اما با مقاومت مواجه می‌شوند - مکث، هنوز معکوس نشده است. بدون شمع فروش نزولی یا با حجم زیاد RSI AAPL ~ 62 - روند صعودی میانه، نه بیش از حد خرید MSFT ~56 - خنک کننده، اما سالم NVDA ~ 56 - قدرت ثابت خوانش RSI بین 55 تا 65 نشان دهنده ادامه روند است (هنوز بدون فرسودگی) تصادفی AAPL/NVDA در حال پیچ خوردن هستند - از ادامه پشتیبانی می کند MSFT غوطه‌ور شد، احتمالاً در کوتاه‌مدت شکل‌گیری پایین برای نشانه‌های ورود بعدی مراقب کراس‌آپ‌های زیر ۲۰ باشید MACD AAPL هنوز مثبت است، صاف شدن جزئی = مکث حرکت MSFT در حال شکل گیری متقاطع نزولی است (هیستوگرام نزدیک به صفر را تماشا کنید) NVDA کراس اوور صعودی تایید شده است - قوی ترین راه اندازی از نظر فنی نمایه حجم AAPL خفیف بالا می رود اما دمنده نیست افزایش حجم MSFT در red شمع - احتمالاً واکنش سود محو می شود NVDA مشارکت بالا، اما پایدار = موسسات هنوز فعال هستند AAPL بالای 270 دلار = ادامه شکست تثبیت صعودی برای شکست > 277 دلار تماشا کنید یا دوباره تست کنید پشتیبانی 258 دلاری MSFT برای جلوگیری از عقب نشینی عمیق تر، باید بیش از 515 دلار نگه دارید خنثی- صعودی (هضم کوتاه مدت) اگر RSI بیش از 45 نگه داشت، در آزمون مجدد 510 دلار جمع آوری کنید NVDA منطقه شکست بالای 200 دلار؛ 212 دلار = هدف توسعه صعودی راه‌اندازی با قیمت بالای 188 تا 190 دلار (پشتیبانی از AVWAP) مرحله تثبیت احتمالاً در اوایل هفته آینده، با NVDA احتمالاً در صورت حفظ 200 تا 202 دلار، QQQ را بالاتر از سر گرفت. QQQ همچنان در یک روند صعودی قوی باقی می ماند و بالاتر از 50d MA و بسیار بالاتر از 200d MA معامله می شود. پس از افزایش درآمد (AAPL، AMZN، META) اندکی عقب نشینی کرد، اما از حمایت شکسته نشد - به این معنی که روند دست نخورده است، اما کشیده شده است. نمودار شبیه یک پرچم/پرچم صعودی است که درست زیر بالاترین سطح قبلی (~637-640 دلار) شکل می گیرد. تثبیت فشرده پس از رالی عمودی = پتانسیل ادامه بدنه واقعی کوچک روز جمعه، فتیله بالایی - نشان می دهد که فروشندگان قدرت اواخر روز را کم رنگ کرده اند، اما توزیع سنگین ندارند شمع های شکسته قوی با حجم جامد انباشت نهادی را تایید می کنند تا اینجای کار، بیشتر از استراحت bar تا معکوس bar حرکت سالم - RSI می تواند بدون شکست روند نزدیک به 60 کاهش یابد MACD کند شدن حرکت را نشان می دهد، نه معکوس مراقب هیستوگرام تیک آپ بعد از ۲ تا ۳ روز آرام باشید (سیگنال احتمالی برای پای بعدی بالاتر) چرخش تصادفی از خرید بیش از حد (80-90) احتمال توقف کوتاه مدت وجود دارد، اما در میان مدت همچنان صعودی است مگر اینکه به زیر 40 نزول کند حجم در هنگام شکست (پس از کسب درآمد) بالا بود، اما در طول عقب نشینی کاهش یافت - الگوی کلاسیک صعودی هنوز هیچ نشانه ای از فروش توزیع وجود ندارد نگه داشتن بالای 620 دلار، قاب گاو را کاملاً دست نخورده نگه می دارد و شکست بالای 640 دلار پتانسیل را برای اهداف 655 تا 665 دلاری باز می کند (اندازه گیری شده move از پرچم) AAPL خنثی- صعودی = تایید قدرت گسترده فناوری پیشرو NVDA = احساسات ریسک پذیر همچنان قوی است نرم شدن MSFT = مرحله هضم مختصر. هنوز شاخص را نمی کشد VIX نزدیک به چرخه پایین، TNX (بازده) کاهش - بادهای عقب ماکرو برای سهام رشد AAPL، AMZN، META، MSFT و TSLA قبلا درآمدهای بالایی را گزارش کرده اند، بنابراین اکنون نیمه هادی ها و AI نام هایی مانند AMD و PLTR کاتالیزورهای بعدی هستند. با درآمد NVDA تا 19 نوامبر، گزارش AMD دوشنبه شب عملاً به یک مطالعه برای مجتمع AI/نیمه هادی تبدیل می شود که به شدت QQQ را تحت تأثیر قرار می دهد. بهترین حالت برای گاوها گزارش قوی AMD = شتاب تجدید شده AI - QQQ مقاومت 640 دلاری را از بین می برد.

هم ترازی ثابت QQQ بالاتر از 50d MA از ماه می، یک روند صعودی اولیه را تایید می کند هر بار که QQQ به سمت خط وسط یا کمی پایین تر از آن عقب می نشیند، دوباره برگشت می کند - یک ریتم پاکت نامه کلاسیک راه‌اندازی فعلی به جای معکوس کردن، به نفع چرخش یا هضم جانبی است، مگر اینکه قیمت به طور قطعی به زیر 600 دلار برسد. QQQ تمدید شده است، بنابراین یک مکث کوتاه یا عقب نشینی کوچک روند صعودی را باطل نمی کند QQQ در حال آزمایش مرز بالای +3٪ است - منطقه ای که اغلب به عنوان یک منطقه حرکت در یک روند صعودی سالم عمل می کند. معاملات پایدار بالای آن band نشان دهنده یک فاز صعودی بسیار قوی است (به "گسترش روند" فکر کنید) یک عقب نشینی drift به پهلو یا کوچک به خط وسط (~610-615 دلار) کاملاً طبیعی است 1. روند صعودی قوی، به خوبی در کانال روند قیمت از ماه مه به طور واضح به بالاتر از خط وسط خود (50 روز کارشناسی ارشد) رسیده است پاکت سایه دار QQQ را نشان می دهد که نوار بالایی را در آغوش گرفته است، که معمولاً نشان دهنده قدرت روند است، نه خستگی. مگر اینکه صاف شود و قیمت بالا برود 2. خوشه مقاومت 629-637 دلار این یک ناحیه عدد گرد روانشناختی است و با سطح شکست دستگیره اندازه‌گیری شده از نمودار 4H همسو می‌شود چند شمع متوالی که درست زیر قسمت بالای band متوقف می شوند، به معنای سودگیری کنترل شده است، نه فروش سنگین. 3. ساختار "پرچم گاو نر در روز" را پیشنهاد می کند عقب نشینی کم عمق در حدود 589 دلار، 620 دلار تا 637 دلار دارای نسبت هایی شبیه به پرچم است. اگر QQQ در اوایل هفته آینده بالای 620 دلار باقی بماند و با حجم 637 دلار بشکند، الگوی ادامه صعودی را تایید می کند. 637 دلار + (637 دلار - 589 دلار) ≈ 685-690 دلار میان مدت 4. تکانه شیب این روند از اوایل اکتبر شتاب گرفته است. اغلب، یک مشخصه روند اواخر مرحله است، اما ساختار تاپینگ مشخصی وجود ندارد RSI (نمودار 4H) نزدیک به 66 است، به این معنی که هنوز جایی برای خرید بیش از حد در فریم روزانه وجود دارد. ادامه صعودی شکستن و بسته شدن > 637 دلار رالی قوی QQQ/تکنولوژی پس از FOMC و ترامپ-شی 660-685 دلار به پهلو نگه دارید محدوده 620 تا 637 دلار نگه می دارد تثبیت قبل از بازی بعدی سوگیری خنثی تا صعودی عقب نشینی نزولی بسته روزانه <620 دلار اصلاح کوتاه مدت به 50d MA (~612$) پشتیبانی 600 تا 610 دلار روندهای روزانه و 4H به صورت صعودی با تثبیت درست پایین تر از اوج های هفته گذشته و کاتالیزورها (FOMC، ترامپ-Xi و درآمد) سالم است. اگر لحن ماکرو آرام باشد یا دلربا باشد، احتمال دارد که پای شکست در نوامبر رخ دهد

خریداران به جای اینکه منتظر عقب نشینی عمیق تر باشند، مستقیماً به روی اصول بنیادی قوی باز می گردند 1. کاتالیزورها AMZN بخش‌های ابری و تبلیغاتی هر دو شگفت‌زده شدند، حاشیه‌ها به‌شدت افزایش یافت - این همان نتیجه‌ای است که روایت «AI + انعطاف‌پذیری مصرف‌کننده» را احیا می‌کند. AAPL رشد خدمات پایدار و راهنمایی‌های خوش‌بینانه آیفون، به‌علاوه تفسیر قوی فروش چین - بازارها آن را به‌عنوان انعطاف‌پذیر کلان می‌خوانند این دو با هم تقریباً 18 تا 20 درصد وزن QQQ را کنترل می کنند، بنابراین ضربان آنها به طور مکانیکی ETF را بالا می برد. 2. مفاهیم فنی چاپ های آتی و پس از بازار حدود 1% (≈632 دلار تا 639 دلار) به این معنی است که QQQ در حال حاضر بالاتر از R3 (630.9 دلار) تست می شود. اگر این وضعیت در بازه فردا باقی بماند، نزولی را که قبلاً در برگرفته بود خنثی می‌کند و خریدارانی را که از کانال دفاع می‌کنند تأیید می‌کند. RSI در 4H احتمالاً قبل از رسیدن به 50 دوباره افزایش می یابد - تنظیم مجدد صعودی بدون بازگشت میانگین کامل 3. سطوح کلیدی یک شبه به فردا 637-640 دلار بالا/مقاومت پس از فروش band اگر بشکند و بیش از 640 دلار نگه دارد، احتمالاً حرکت فشاری کاهش می یابد 630-632 دلار R3 قبلی / پشتیبانی بالقوه اکنون خریداران در اینجا دفاع می کنند = ادامه صعودی 620-625 دلار در صورت محو شدن معاملات آتی، محدوده باید حفظ شود زیر 620 دلار مسیر بازگشت میانگین را دوباره باز می کند اگر معاملات آتی در باز شدن به 632 دلار بازگردد، این یک سود طبیعی است - نکته کلیدی این است که آیا اولین شیب به سرعت خریداری می شود یا خیر این یک رفتار کلاسیک "خرید با کاهش با درآمد مگاکاپ stellar" است با توجه به پس‌زمینه مکث فدرال رزرو و چاپ‌های فنی قوی، اکنون شانس به سمت آزمایش مجدد QQQ 645 تا 650 دلار پیش از هر مرحله ادغام جدید متمایل شده است.

بازارها بر روی اخبار بد قرار نمی گیرند، بلکه در مورد اخبار خوبی که نمی توانند قیمت ها را بالا ببرند، صدر می کنند مومنتوم همچنان صعودی است، اما از نظر فنی کشش دارد. طرح دو حالته (حفاظ تماس کوتاه مدت + قرارهای میان مدت) صحیح است فقط با سرعت حدود 636 دلار و 630 دلار معامله کنید 1. فاز شایعه قبلا پخش شده است انتظار می‌رود که فدرال رزرو کاهش دهد و همچنان بی‌طرف بماند NVDA/Big Tech optimism قیمت بالایی داشته است (QQQ نزدیک به 5% در 5 جلسه افزایش یافته است) معامله گران روایت «محور فدرال رزرو + درآمد ثابت = فرود نرم» را پیش رو داشتند. این تجمع در رویدادها (FOMC + MSFT، META، درآمد AAPL + اپتیک ترامپ-Xi) پای "شایعه را بخر" است. 2. موقعیت‌یابی مملو از نمایندگی‌های گاما طولانی است + تماس‌های شدید در معرض قرار گرفتن، فشار دادن به بالاتر را بدون خرید جدید سخت‌تر می‌کند - "برای خرید پایین صبر می‌کنم" RSI/Stoch در نهایت با نمودار 4H هر دو را بالای 90 نشان می دهد که یک نقطه خستگی کلاسیک است وقتی همه برای اخبار خوب قرار می گیرند، حتی اخبار عالی هم می توانند باعث محو شدن آن شوند "Fed خوب" - "بله، اما این قیمت دارد" "درآمد خوب" - "راهنمایی آنقدرها هم داغ نبود" بنابراین حتی اگر سرفصل‌ها مثبت باشند، بازارها می‌توانند سقوط کنند زیرا معامله‌گران سود را قفل می‌کنند و دلال‌ها از قرار گرفتن در معرض گامای طولانی باز می‌شوند. 3. نوسانات در روز FOMC به هر دو صورت افزایش می یابد move اول اغلب در پایان جلسه محو می شود 1-2 روز پس از رویداد معمولاً به دنبال یک بازگشت متوسط یا اصلاح خفیف است، به خصوص اگر QQQ بیشتر از 5-7٪ بالاتر از 20 روز MA خود باقی بماند. تمرکز روی «کاتالیزور بعدی چیست؟» تغییر می‌کند. - اگر هیچ کدام، قیمت‌ها drift یا به 620 تا 625 دلار کاهش می‌یابد قیمت بالاتر از اوج های قبلی (627 دلار) با شیب تند. فاصله از 20d MA حدود 4% است و از نظر تاریخی برای QQQ افزایش یافته است دویدن سبز بلند با اجسام واقعی در حال کوچک شدن نشان دهنده کند شدن حرکت است، اما هنوز معکوس نشده است قیمت اکنون بالای پاکت نوسانات را در آغوش گرفته است که یک سیگنال رایج "مکث یا عقب نشینی" است. حجم در حال افزایش است، اما نه اوج، بنابراین همچنان صعودی است، اما نزدیک به فرسودگی است این روند به طور غیرقابل انکاری رو به افزایش است، اما این حرکت در اواخر مرحله است این نوع move است که اغلب با اخبار بد همراه نیست، اما زمانی که اخبار خوب از افزایش قیمت ها جلوگیری می کند. ما یک 6 روز عمودی move در کاتالیزورهای متعدد داشته ایم (FOMC، درآمدهای کلان، اپتیک ژئوپلیتیک) معامله‌گران کوتاه‌مدت تمام‌بلند هستند، گاما زیاد است و نوسانات متوجه شده پایین است این دقیقاً زمانی است که واکنش‌های «خبر فروش» با یک تغییر بزرگ تیتر، شدیدترین واکنش را نشان می‌دهد و همه بلافاصله به سمت در می‌دوند. اگر در حال نگه داشتن آنها هستید آنها را در رویدادها نگه دارید زیرا آنها از هر جیب هوای 625 تا 620 دلاری سود برد. اگر QQQ بعد از نشستن گرد و غبار بیش از 635 دلار نگه داشت، اصلاح را در نظر بگیرید. که نشان دهنده ادامه روند به جای محو شدن است اگر در حال بررسی تماس هستید فقط یک شکست قاطع > 636 دلار با وسعت قوی اضافه کنید. در غیر این صورت، به محض کاهش نوسانات رویداد، به سرعت از بین می روند اگر قبلاً تماس‌های کوتاه‌مدت داشته‌اید، سود را قوی کنید. به آنها اجازه ندهید از درآمدهای پاول + عبور کنند، مگر اینکه عمیقاً ITM باشند بازار با توجه به انتظارات فدرال رزرو ضعیف و درآمدهای فناوری قوی افزایش یافت اگر پاول قیمت‌های موجود را تأیید کند، هیچ سوخت جدیدی وجود ندارد که احتمالاً محو شود اگر پاول ناامید شود، بازده می‌زند و حتی واضح‌تر محو می‌شود فقط یک لحن تکان دهنده + درآمدهای ناگهانی می تواند رالی را ادامه دهد و حتی ممکن است به فروش برسد اگر QQQ شکسته شود و بالای 635 دلار بماند می تواند در کوتاه مدت به 640 دلار برسد (فشار گاما) لحظه ای عالی برای خروج یا برقراری تماس های کوتاه مدت، زیرا خطر برگشت سریع افزایش می یابد اگر QQQ به زیر 630 دلار محو شود ما تا 4% بالاتر از R2 کشیده شده‌ایم، اکنون به R3 نزدیک می‌شویم، مرز بیرونی اکثر رالی‌های "عادی" از لحاظ تاریخی، زمانی که QQQ >R3 بسته می شود، اغلب یک مکث 1-3 روزه یا محو می شود (به ویژه پس از کاتالیزورها) حجم صدا خیلی وحشتناک نیست، بنابراین به نظر می رسد خرید خستگی است، نه پوشش وحشت - یک تفاوت ظریف، اما کلیدی پشته سه گانه این هفته انتظار می‌رود که FOMC (چهارشنبه) ارزان‌تر و قیمت‌گذاری شود درآمد مگا سقفی از MSFT، META، AAPL با انتظارات بالا اپتیک ماکرو ترامپ-شی، تأثیر جزئی دارد مگر اینکه major بیانیه خط مشی این تنظیمات کلاسیک است «شایعه بخر (رالی)، اخبار بفروش (رویدادهای این هفته)» 60% احتمال تثبیت کوتاه مدت / عقب نشینی در مقابل 40% ادامه ذوب شدن هر تماسی باید کوتاه‌مدت باشد (این هفته منقضی می‌شود) و با قدرت بیش از 635 دلار بسته شود تا زمانی که قیمت 625 دلار یا 606 دلار آزمایش شود از اضافه کردن نوردهی طولانی خودداری کنید - پاداش/ریسک بهتر انتظار کاهش یا محو شدن درآمدهای پس از FOMC/درآمد را داشته باشید بهترین معامله ریسک/پاداش، حفظ هر گونه فروش موجود و کاهش قدرت به بالاترین قیمت روز رویداد است

انتظار خنک کردن یا عقب نشینی در طی 1-2 جلسه را داشته باشید - لزوماً یک روند معکوس نیست، اما برای پر کردن شکاف کافی است (625 دلار تا 617 دلار)، که از نظر تاریخی ~ 2-3٪ در چند جلسه بعدی محو می شود. بازارسازان و فروشندگان پس از یک هفته خرید سنگین، گامای کوتاهی دارند (فدرال رزرو شرط‌بندی را کاهش داده + درآمدهای فنی) از آنجایی که QQQ همچنان در حال افزایش است، آنها باید سهام بیشتری از QQQ بخرند تا محافظت کنند، که قیمت ها را حتی بالاتر می برد. این یک حلقه خودتقویت‌کننده است... تا زمانی که خریداران تماس از فشار دادن متوقف شوند یا IV قطع نشود Stochastic در 98 بسیار زیاد خرید شده است هر بار که 4H Stoch به این منطقه برخورد کرد (اواخر ژوئن، اواخر اوت و اواسط اکتبر را ببینید)، QQQ 1.5-3٪ در عرض 1-3 شمع (تقریباً 12-24 ساعت) عقب نشینی کرد. RSI: 70.5 در "خرید بیش از حد" کلاسیک threshold است شیب RSI هنوز مثبت است، اما شما می توانید در حال حاضر مسطح شدن مومنتوم را ببینید که یک سیگنال پیش از محو شدن معمول است. وقتی RSI ≈ 70 + stoch > 95، QQQ اغلب مکث می کند یا به EMA 20d یا VWAP در نمودار 4H بازمی گردد. در این مورد، این حمایت نزدیک به 616-618 دلار است که با شکاف باز هفته گذشته مطابقت دارد. اگر حرکت به طور کامل بازنشانی شود، قبل از اینکه گاوها به عقب برگردند، یک آزمایش عمیق تر به سمت 610-612 دلار (پایه شکست قبلی) ممکن می شود. رالی از 604 دلار به 628 دلار در کمتر از سه جلسه اتفاق افتاد - یک گسترش سهموی احتمالاً توسط جریان‌های پوشش گاما (نمایندگانی که سهام را برای پوشش تماس‌های کوتاه می‌خرند) تقویت شده است. هنگامی که این جریان ها کند می شود، معامله گران شتاب اغلب سود می برند و معامله گران سهام را پس می فروشند - سریع، اما افت محدود. 626-628 دلار مقاومت کوتاه مدت اگر در اینجا رد شد، احتمالا محو شود 618 دلار پشتیبانی اول / شکاف جزئی هدف اول ایده آل برای هر عقب نشینی 610-612 دلار تلاقی VWAP/20d EMA پشتیبانی قوی تر، احتمال ورود مجدد 635-640 دلار پسوند صعودی فقط در صورتی که RSI بازنشانی شود و خریداران دوباره وارد شوند

QQQ در سقف کانال (Envelope) ۲۰ روزه خود با دامنه ۳± درصد قرار دارد؛ وضعیتی که نشان‌دهنده «مومنتوم قوی، اما کشیده شده» است. انتظار می‌رود اوایل هفته آینده شاهد کاهش جزئی فشار خرید یا حرکت خنثی (Sideways) باشیم، و سپس با رسیدن میانگین متحرک، پتانسیل ادامه حرکت به سمت ۶۲۸-۶۲۵ دلار وجود دارد. میانگین متحرک ۲۰ روزه (MA) در حدود ۶۰۵ دلار دارای شیب صعودی است که تأیید کننده یک روند صعودی میان‌مدت سالم است. عرض کانال حدود ۳۶ واحد (تقریباً ۶ درصد) است که برای محیطی با روند قوی QQQ طبیعی محسوب می‌شود. چسبیدن قیمت به سقف کانال به این معنی است که مومنتوم قوی است، اما بیش از حد کشیده شده است. در رالی‌های گذشته، هرگاه QQQ نزدیک یا کمی بالاتر از باند ۳+ درصد بسته شده است، تمایل داشته که طی ۳ تا ۶ جلسه، تثبیت (Consolidation) شود یا به سمت میانگین متحرک عقب‌نشینی کند، یا به صورت خنثی معامله شود تا میانگین متحرک «به آن برسد». از ماه می، حدود ۴ تا ۵ برخورد با سقف کانال مشاهده شده است. هر برخورد با افت ۱ تا ۲ درصدی که چند جلسه طول کشیده، دنبال شده است. میانگین متحرک به عنوان حمایت دینامیک عمل کرده است؛ اصلاحات عمیق‌تر تنها پس از مسطح شدن شیب آن رخ داده‌اند. این ریتم هنوز دست‌نخورده باقی مانده است، بنابراین به نظر می‌رسد این مورد دیگری باشد که خریداران (Bulls) ممکن است مکث کنند، اما روند را معکوس نمی‌کنند. ۶۲۰-۶۱۸ دلار: مقاومت سقف کانال / منطقه بیش‌خرید (Overbought). ۵۵٪ احتمال توقف یا افت ملایم. ۶۱۲-۶۱۰ دلار: اولین حمایت (بازگشت به میانگین - Mean Reversion). ۳۰٪ احتمال تست مجدد. ۶۰۵-۶۰۰ دلار: میانگین متحرک ۲۰ روزه و کف باند پایین. ۱۵٪ احتمال (مگر اینکه شوک خبری رخ دهد). تمایل (بایاس) همچنان صعودی است؛ روند بالای میانگین متحرک ۲۰ روزه دست‌نخورده باقی مانده است، اما کوتاه‌مدت کمی در منطقه بیش‌خرید قرار دارد، بنابراین به جای شتاب گرفتن (Acceleration)، انتظار تثبیت (Digestion) می‌رود. کسب سود جزئی یا سفت کردن حد ضرر (Tightening Stops) نزدیک باند ۳+ درصد، اغلب بهتر از دنبال کردن سقف‌های جدید است. اگر قیمت در این سطح به صورت خنثی حرکت کند، فرسایش زمانی (Theta Decay) تسریع می‌شود، بنابراین اختیار خرید (Calls) با سررسید کوتاه‌تر می‌توانند به سرعت ارزش خود را از دست بدهند. انتظار برای افت قیمت به سمت ۶۱۲-۶۱۰ دلار، نقطه ورود با ریسک پایین‌تر و پاداش بالاتر را فراهم می‌کند که با نزدیکی میانگین متحرک ۲۰ روزه همسو است.

شمع های ماهانه یک روند صعودی سکولار را نشان می دهد قیمت بسیار بالاتر از میانگین متحرک 20، 50 و 100 ماهه باقی می ماند حتی با وجود نوسانات کوتاه مدتی که در حدود 603 تا 613 دلار دیده‌ایم، این فقط نویز در یک کانال شیب دار به سمت بالا است. حرکت تصویر بزرگ هنوز هم به شدت صعودی است محدوده قیمت روزانه، میانگین بازگشت‌های موقتی در یک روند جاری است «سوخت» بلندمدت هنوز وجود دارد، اما پاداش ریسک برای ورودی‌های بلندمدت جدید در حال کاهش است، بنابراین تجمیع چند ماهه یا اصلاح مختصر غیرعادی بود. RSI ≈ 76 کاملاً بیش از حد خرید است، اما هنوز واگرا نشده است - نمونه ای از روندهای قوی اواخر چرخه وقتی RSI برای ماه ها بالای 70 بماند، نشان دهنده قدرت است، نه لزوما خستگی Stochastic ≈ 96 بسیار کشیده است که اغلب در آن عقب نشینی ماهانه است (5-10٪) - می تواند ماه ها قبل از معکوس کردن ثابت بماند. حجم از سال 2022 کاهش یافته است، که نشان می دهد مشارکت به حداکثر سقف محدود شده است. این با آنچه که ما روزانه می بینیم با رهبری متمرکز و عقب مانده QQQE (با وزن برابر) از بزرگترین نام ها مطابقت دارد. 1. ادامه آسیاب بالاتر اگر سود/CPI حمایتی باشد، QQQ می تواند قبل از مقاومت جدی به 630-640 دلار افزایش یابد - بالای 600 دلار نگه دارید 2. اصلاح سالم کاهش 5 تا 8 درصدی به 570 تا 580 دلار می‌تواند حرکت را بدون شکست روند بازنشانی کند پشتیبانی در MA 20 ماهه (~505 دلار) اگر عمیق تر باشد 3. شکست روند تنها شکست مداوم زیر 500 تا 505 دلار، نمودار ماهانه را به نزولی تبدیل می کند 100 ماه کارشناسی ارشد نزدیک به 314 دلار = کف بلند مدت نمودار ماهانه QQQ را در یک روند صعودی بالغ اما دست نخورده با تکانه داغ، کاهش حجم، فضایی برای تنظیم مجدد 5-10٪ بدون آسیب فنی واقعی نشان می دهد. برای معاملات روزانه، انتظار بازگشت میانگین بیشتری را در حدود 600 تا 620 دلار داشته باشید تا زمانی که رویدادهای نوسانات از بین بروند. سوگیری طولانی در حالی که قیمت بالاتر از MA 20 ماهه است موجه باقی می ماند محو شدن ها و عقب نشینی های روزانه فقط تاکتیکی هستند - آنها خلاف روند هستند، نه معکوس روند کاتالیزورهای کلان + IV را تماشا کنید زیرا افزایش نوسانات ضمنی (درآمد/CPI) اغلب این عقب‌نشینی‌های کوتاه‌مدت را بدون تغییر ساختار ماهانه ایجاد می‌کند. فوریه-مارس 2020 RSI > 75 Stoch > 95 -12٪ 1 ماه سقوط COVID (قوی سیاه، بزرگتر) نوامبر 2021 - ژانویه 2022 RSI ≈ 77 استوک ≈ 96 -10٪ 2 ماه ترس از افزایش نرخ، اوج ارزش گذاری اوت 2023 - اکتبر 2023 RSI ≈ 74 استوک ≈ 94 -7٪ 2 ماه افزایش بازده اوراق قرضه/بازنشانی سود آوریل 2024-مه 2024 RSI ≈ 76 استوک ≈ 97 -6٪ 1 ماه مکث ماکرو، سپس ادامه -5٪ تا -8٪ که 1-2 ماه طول می کشد در حالی که روند صعودی بلند مدت دست نخورده باقی می ماند قیمت فعلی ≈ 604 دلار -5٪ ≈ 573 دلار پشتیبانی از نوسان کم (منطقه اوت 2024) -7٪ ≈ $562 پشتیبانی وزنی حجمی/10 ماه کارشناسی ارشد -10٪ ≈ 543 دلار آزمایش مجدد 2024، عمیق تر، اما همچنان ایمن ترند این منطقه 560 تا 575 دلاری، شرایط خرید بیش از حد ماهانه را بدون تهدید روند سکولار تسکین می دهد. 1. واگرایی RSI در نمودار هفتگی (بالای پایین تر در حالی که قیمت به بالاترین حد می رسد) بسته شدن هفتگی زیر 600 دلار، حرکت خنک کننده را تأیید می کند VXN (شاخص نوسانات نزدک) > 20 گسترش نوسانات همراه با محو شدن را نشان می دهد افزایش حجم در شمع‌های red پس از رویدادهای CPI/Fed 2. RSI در ماهانه به سمت 60-65 سقوط می کند قیمت نزدیک به هفته 20 یا 50 روز کارشناسی ارشد تثبیت می شود (تقریباً 575-585 دلار) IV دوباره در مرحله انباشتگی جدید/ادامه به سمت اوج های قبلی فشرده می شود 🧭 خلاصه مراحل خرید بیش از حد تاریخی در QQQ با کاهش -5٪ تا -٪ طی 1-2 ماه حل می شود. معمولاً در حدود 560 تا 575 دلار پایین می آید و سپس روند صعودی بزرگتر را از سر می گیرد هر چیزی فراتر از -10 درصد به جای تنظیم مجدد استاندارد، نشانگر تغییر رژیم است