تحلیل بنیادی Sina Soleymani درباره سهام زشریف در تاریخ ۱۴۰۳/۱۱/۲

🎯#زشریف ✍🏽 سال مالی شرکت 9/31 هست.نرخ مصوب شیر خام تا مهرماه در گزارشات شرکت 15.000تومان بر هرکیلو گزارش شده.از مهرماه نرخ مصوب شیر به 18.000تومان افزایش یافته. ▪️درآمد زمستان 1402: 247.2 میلیارد تومان سود هر سهم :223ریال حاشیه سود خالص :22% ▪️درآمد بهار 1403: 270میلیارد تومان سود هر سهم :240ریال حاشیه سود خالص :21.5% ▪️درآمد تابستان 1403 :225.7 میلیارد تومان سود هر سهم :273 ریال حاشیه سود خالص :26% ✍🏽در فصل پاییز فروش شرکت به 375 میلیارد تومان رسیده و با توجه به افزایش نرخ شیر احتمالا حاشیه سود شرکت به 25%خواهد رسید و حدود 39 تومان محقق کرد که جمع سود سال مالی 1403 را به 112تومان رساند. با فرض دو افزایش نرخ شیر در سال 1404 و نرخ 23.000 الی 24.000 تومانی شیر،سود خالص هر سهم برای سال بعد 181 تومان بود. با توجه به تقسیم سود 70% در مجامع قبل،سود تقسیمی که در فروردین تقسیم شد 79 تومان است. ✍🏽 بنابراین با قیمت تابلوی 780تومانی و سود 181 تومانی سال بعد ،با فرض تقسیم 79تومان در مجمع ، نسبت P/E فوروارد برای سال مالی منتهی به 30 آذر1404 حدود 3.8 واحد بود! @Marketerchnl