تحلیل تکنیکال Ali_PSND درباره نماد PAXG : توصیه به خرید (۱۴۰۳/۹/۲۸)

طلا در بازه زمانی 1H زیر EMA200 و EMA50 قرار دارد و در کانال نزولی میان مدت خود معامله می شود. در شکست اصیل حوزه حمایتی، می توان شاهد تداوم کاهش طلا و منطقه تقاضا بود. در محدوده تقاضا، می توانیم با یک پاداش ریسک مناسب خرید کنیم. اگر محدوده مقاومت شکسته شود، می توانید در منطقه عرضه بفروشید. جلسه سیاست پولی فدرال رزرو برای امروز برنامه ریزی شده است. طبق گزارش اخیر کریدیت آگریکول، انتظار می‌رود که در جلسه دسامبر، نرخ بهره 0.25 درصد کاهش یابد و به محدوده 4.25-4.50 برسد. در حالی که این کاهش نرخ تا حد زیادی در بازار قیمت گذاری شده است. ، بیانیه پولی فدرال رزرو ممکن است لحنی جنگ طلبانه داشته باشد. پیش بینی می شود که فدرال رزرو به دلیل شرایط اقتصادی انعطاف پذیر و تورم مداوم، کاهش نرخ بهره را در سال 2025 کندتر نشان دهد. Crédit Agricole پیش بینی می کند که جروم پاول، رئیس فدرال رزرو، احتمالاً به توقف کاهش نرخ بهره در اوایل سال 2025 اشاره کرد. علاوه بر این، اشتغال و تورم اخیر data از نوامبر نشان می دهد که فدرال رزرو در موقعیتی است که این کاهش نرخ را اجرا کند. با این حال، خطرات مرتبط با تورم پایدار نشان می دهد که چرخه کاهش نرخ به تدریج پیشرفت کرد. Credit Agricole تخمین می زند که پیش بینی نرخ بهره برای سال 2025 می تواند به 3.625٪ و برای سال 2026 به 3.125٪ بازنگری شود. این ارقام نشان دهنده کاهش 0.75 درصدی در سال 2025 و 0.5 درصدی در سال 2026 است که نشان دهنده کاهش کمتری در مقایسه با پیش بینی های قبلی است. طبق گزارش فایننشال تایمز، مذاکره کنندگان اسرائیلی با میانجیگران در دوحه برای بحث در مورد آتش بس با حماس و آزادی گروگان ها از غزه دیدار کرده اند. . این گفتگوها پیش از مراسم تحلیف دونالد ترامپ در ژانویه انجام می شود. هم مقامات اسرائیلی و هم مقامات آمریکایی محتاطانه نسبت به دستیابی به توافق خوشبین هستند، اگرچه اختلافات بر سر جزئیات کلیدی همچنان ادامه دارد. تیم مذاکره کننده اسرائیلی روز دوشنبه با تمرکز بر حل و فصل موارد اصلی اختلاف وارد قطر شد. انتظار می رود که هر دو طرف به پیشنهاد میانجی اخیر که شامل آتش بس 6 تا 8 هفته ای و آزادی گروگان ها در ازای اسرای فلسطینی است، پاسخ دهند. این بحث ها پس از پیروزی دونالد ترامپ در انتخابات آمریکا تشدید شده است. استیون ویتکاف، فرستاده ترامپ در خاورمیانه، برای پیشبرد توافق با بنیامین نتانیاهو و نخست وزیر قطر دیدار کرده است. علیرغم پیشرفت، چالش‌های مهمی از جمله اختلاف نظر بر سر تعداد گروگان‌هایی که باید آزاد شوند و حضور نیروهای اسرائیلی در غزه وجود دارد. در حالی که حماس موضع خود را تا حدودی ملایم کرده است، هنوز اختلافات اساسی وجود دارد. UBS در گزارش اخیر خود پیش بینی کرده است که قیمت طلا تا پایان سال 2025 به 2900 دلار در هر اونس رسید. یک عامل کلیدی که توسط UBS برجسته شده است، ادامه تقاضا برای طلا از مرکز مرکزی است. بانک ها، ناشی از کاهش ارزش دلار و تنوع ذخایر. UBS انتظار دارد خرید طلای بانک مرکزی در طول سال 2025 قوی باقی بماند و از افزایش قیمت طلا حمایت کند. علاوه بر این، تقاضای سرمایه گذاران برای طلا به عنوان پوششی در برابر عدم قطعیت های ژئوپلیتیکی و سیاستی نقش مهمی در حفظ قیمت بالای طلا ایفا کرد. UBS به نگرانی های مداوم در مورد درگیری روسیه و اوکراین، تنش های خاورمیانه و سیاست های مالی و تجاری نامشخص در دولت آینده دونالد ترامپ اشاره می کند. این عوامل می‌توانند سرمایه‌گذاری در صندوق‌های قابل معامله با پشتوانه طلا (ETF) را تقویت کنند. نرخ‌های بهره پایین و ضعیف‌تر شدن دلار آمریکا عوامل دیگری هستند که می‌توانند قیمت طلا را بالاتر ببرند. UBS پیش‌بینی می‌کند که کاهش نرخ بهره ادامه داشت و دلار تضعیف‌تر شد، که تقاضا برای طلا را تقویت می‌کند. علاوه بر طلا، UBS فرصت‌هایی را در مس و سایر فلزات انتقالی شناسایی کرده است. انتظار می رود سرمایه گذاری های جهانی در تولید برق، ذخیره انرژی و حمل و نقل الکتریکی به عنوان محرک های بلندمدت تقاضا برای این فلزات عمل کنند.