التحليل الفني Madrid تحليل حول رمز SPYX: بيع (13‏/3‏/2025) مُقتَرَح

پس از سقوط شدیدی که در چند روز گذشته شاهد بودیم، به نظر می‌رسد شاخص S&P 500 به کف خود رسیده است. بازارها هرگز در یک خط مستقیم حرکت نمی‌کنند. شاخص VIX به سطحی بالاتر از 29 رسید که نشان‌دهنده نوسانات بالا و قیمت‌های پایین‌تر است. توقف‌های کوتاهی که دیدیم فقط جهش‌های کوچکی بودند که بازار برای ادامه فروش از آنها استفاده کرد. دیروز شاهد تغییری در روند شاخص VIX بودیم. در شاخص Symbol مادرید، شاهد تغییر قابل توجهی در روند شاخص ترس بودیم. این شاخص روند خود را در 27 شکست و در 24 تثبیت شد. با توجه به اینکه Trump از تعرفه‌های خود عقب‌نشینی نمی‌کند و مانند دوره اول ریاست‌جمهوری خود، بازار سهام را به عنوان معیار عملکرد خود در نظر نمی‌گیرد (همچنین نرخ بیکاری)، هنوز راه زیادی تا خروج از بحران داریم. استدلال‌های او این است که "این امر باعث ایجاد اختلال جزئی شد" و "آنها شرکت‌های گلوبالیستی هستند که ایالات متحده را غارت کرده‌اند." خب، او این استدلال‌ها را در Trump نسخه 1 استفاده نمی‌کرد. تسلا سقوط کرد و زمانی که خودی‌ها سهام خود را فروختند، این را پیش‌بینی می‌کردیم. Elon سهام خود را نفروخته است و او major سهامدار تسلا است، اما شاهد کاهش بوده‌ایم و از آنجایی که این یکی از major شاخص‌ها است، بازار را نیز پایین کشیده است. همچنین شاهد کاهش در حوزه رمزارزها، سازندگان تراشه و غیره بوده‌ایم. بنابراین، فقط تسلا نیست؛ بحث در مورد اینکه آیا تحریم و/یا محیط بازار در این کاهش نقش داشته‌اند، داستان دیگری است که باید جداگانه به آن پرداخته شود. خلاصه کلام اینکه به نظر می‌رسد بازار برای یک "جهش گربه مرده" آماده می‌شود و احتمالاً شاخص را به سمت احساس "بازگشت به حالت عادی" سوق می‌دهد. آگاه باشید که شاخص‌های مومنتوم به سمت پایین اشاره می‌کنند و تا کنون، این یک روند صعودی اعلام‌شده بود. محیط ژئوپلیتیکی و تعرفه‌ها از بین نرفته‌اند، بنابراین محرک‌های اولیه همچنان فعال هستند و دلیلی وجود ندارد که فکر کنیم این وضعیت در کوتاه مدت تغییر کرد. می‌توان گفت که یک رالی تسکین‌دهنده در حال شکل‌گیری است و تا زمانی که شاخص VIX در سطح حدوداً 24 مهار شود، می‌توان آن را به عنوان آتش‌بسی برای متعادل‌سازی مجدد پورتفولیوها و پوشش موقعیت‌ها در نظر گرفت. هدف شاخص S&P 500: 5800.