تحليل التحليل الفني Buranku حول PAXG في رمز في ٧‏/٥‏/٢٠٢٥

چشم انداز کلان و بازار سهام: سهام جهانی پس از یک رالی قوی، نشانه هایی از شکنندگی نشان می دهد، به طوری که S&P 500 با 0.8% کاهش، Nasdaq 100 با 0.9% کاهش و Dow Jones تقریباً 390 واحد سقوط کرده اند. ضعف گسترده بود و Russell 2000 (-1.1%) عملکرد ضعیف تری داشت که نشان دهنده افزایش گریز از ریسک نسبت به سهام شرکت های کوچک است. شاخص نوسانات CBOE (VIX) با 4.7% افزایش به 24.76 رسید و این تغییر به سمت موقعیت گیری تدافعی را تقویت کرد. محرک های اصلی شامل نگرانی های تجدید شده در مورد لفاظی های تعرفه ای ترامپ است که hit بخش های دارویی و حساس به تجارت را تحت تاثیر قرار می دهد و یک توقف ظاهری در حرکت صعودی پس از یک بهبود چند جلسه ای. انتظارات نرخ بهره فدرال رزرو همچنان یک عامل اصلی است - معامله گران منتظر اقدام بعدی فدرال رزرو هستند در حالی که بازدهی اوراق قرضه 10 ساله S ایالات متحده بالاتر از 4.31% باقی مانده است که نشان دهنده انتظارات تورمی بلندمدت پایدار است. بی ثباتی سیاسی آلمان به احساسات ریسک گریزی در اروپا می افزاید.------------------------نفت (WTI/برنت) - چشم انداز معاملات روزانه: نفت خام (WTI) در حدود 58.67 دلار معامله می شود، و 4% از پایین ترین سطح چند ساله اخیر خود که ناشی از اعلامیه های عرضه OPEC+ و نگرانی های اقتصادی بود، جهش یافته است. چشم انداز شیل S ایالات متحده، همانطور که قبلاً اشاره شد، از نظر ساختاری نزولی شده است، زیرا کاهش هزینه های سرمایه ای و تعداد دکل ها نشان دهنده یک چرخش تولید در کوتاه مدت است. این امر از یک روند صعودی میان مدت پشتیبانی می کند. برای معامله گران روزانه، حرکت امروز مهم است زیرا نفت بالاتر از سطح روانی 58 دلار بهبود یافته است و برنت دوباره به 62.59 دلار رسیده است. نوسانات بالا است و روند قیمت نشان دهنده بازگشت از شرایط فروش بیش از حد است. ETF های بخش انرژی (XLE) علیرغم ضعف گسترده در بازار، ثابت بودند که نشان دهنده چرخش احتمالی به سهام نفتی است. مراقب ادامه صعود بالاتر از 59.50 دلار WTI باشید، با یک منطقه هدف احتمالی در حدود 61.20 تا 61.80 دلار در طول روز، اگر اشتها برای ریسک تثبیت شود. -------------------S&P 500 - چشم انداز معاملات روزانه: از نظر فنی سنگین، دامنه رو به وخامتS&P 500 در 5,606 بسته شد، 43 واحد کاهش یافت، با دامنه منفی در تقریباً هر major بخش. تنها قدرت از بخش خدمات رفاهی (XLU +1.2%) ناشی شد که بر چرخش تدافعی تاکید دارد، در حالی که بخش های فناوری (XLK -0.8%)، مالی (XLF -0.6%) و مراقبت های بهداشتی (XLV -2.8%) منجر به کاهش شدند. عوامل درونی بازار نشان می دهد که کاهش بیشتر محتمل است، مگر اینکه بازدهی bond کاهش یابد یا نوسانات کاهش یابد. S&P 500 در 5,600-5,640 در حال تقلا است و مقاومت در طول روز در 5,630-5,650 قرار دارد. شکست زیر 5,585 راه را برای کاهش به سمت 5,545-5,500 در کوتاه مدت باز می کند. شاخص های کلیدی نزولی: اعتبار با بازده بالا (HYG) ثابت تا منفی است. عملکرد ضعیف سهام شرکت های کوچک. عوامل سهام S ایالات متحده: ارزش، هسته و رشد همگی عملکردی بین 0.8-% تا 0.9-% را در هر اندازه نشان می دهند. ----------------XAU از آخر هفته تغییری نکرده است. بازدهی اوراق قرضه 10 ساله و 30 ساله S ایالات متحده به ترتیب بالاتر از 4.3% و 4.7% باقی مانده است و سقف روند صعودی طلا را محدود می کند، اما احساسات ریسک گریزی و نوسانات (VIX > 24) بادهای موافق قوی ایجاد می کنند.