24.05.2025 tarihinde sembol PAXG hakkında Teknik Trending_Gold_Miners analizi
طلای نقدی در این هفته 4.96 درصد افزایش یافت: تقاضای پناهگاه امن، قیمت طلا را به بهترین عملکرد در شش هفته گذشته رساند.بررسی بازارعملکرد طلای نقدی در این هفته قوی بود و با قیمت 3,294.56 دلار در هر اونس بسته شد که 4.96 درصد افزایش نسبت به هفته گذشته داشت و بهترین عملکرد هفتگی در شش هفته گذشته بود. نگرانی ها در مورد تنش های تجاری جهانی دوباره شعله ور شده است، همراه با ضعف دلار، و جذابیت طلا به عنوان یک دارایی امن به طور قابل توجهی افزایش یافته و قیمت طلا را به شدت افزایش داده است. از نظر داده های اقتصادی، ضعف شاخص های اعتماد مصرف کننده S و فعالیت های تولیدی data ایالات متحده بیشتر از قیمت طلا حمایت کردند. فلزات گرانبها مانند پلاتین و نقره به طور همزمان افزایش یافتند و به طور کلی احساسات بازار گرایش به ریسک گریزی داشت.تحلیل روند بازار طلاتلای نقدی در این هفته روند ابتدا کاهشی و سپس افزایشی را نشان داد و الگوی پرنوسان ابتدای هفته را ادامه داد. با تشدید ریسک گریزی بازار، قیمت طلا از اواسط هفته به طور قابل توجهی افزایش یافته است. قیمت طلای نقدی hit در روز جمعه به بالاترین حد خود در بیش از دو هفته رسید. معاملات آتی طلای کامکس S ایالات متحده نیز عملکرد قوی ای داشت و با 2.1 درصد افزایش به 3,365.8 دلار در هر اونس رسید و افزایش تجمعی هفتگی آن 5.1 درصد بود.تحلیل روند خاص:دوره نوسانی در ابتدای هفته: از دوشنبه تا سه شنبه، قیمت طلا به طور محدود در حدود 3,200 دلار در هر اونس در نوسان بود و بازار بر داده های اقتصادی data ایالات متحده و روندهای ژئوپلیتیکی متمرکز بود.دوره صعودی شکسته شدن: از روز چهارشنبه، عدم قطعیت سیاست تجاری باعث کاهش بازارهای سهام جهانی شد و شاخص دلار آمریکا 0.9 درصد کاهش یافت و قیمت طلا را به سمت افزایش شتابان سوق داد.دوره تقویت مستمر: در روزهای پنجشنبه و جمعه، صندوق های امن همچنان به flow بازار طلا سرازیر شدند و قیمت طلا را بیشتر به سمت بالا سوق دادند و در نهایت در سطح بالایی بسته شدند.تحلیل عوامل محرک اصلی1. افزایش عدم قطعیت سیاست تجاریتهدید اخیر اعمال تعرفه های بالا بر کالاهای اتحادیه اروپا و پیشنهاد وضع مالیات بر محصولات فناوری خاص، نگرانی های بازار در مورد وخیم تر شدن محیط تجارت جهانی را به شدت تشدید کرده است. این عدم قطعیت سیاست بر دارایی های پرخطر فشار وارد کرده و حرکت flow سرمایه به دارایی های امن را تسریع کرده است.2. تضعیف شاخص دلار آمریکاشاخص دلار آمریکا در این هفته 0.9 درصد کاهش یافت که عمدتاً تحت تأثیر عدم قطعیت سیاست قرار گرفت. دلار ضعیف هزینه نگهداری طلا به دلار را کاهش می دهد و حمایت بیشتری برای قیمت طلا فراهم می کند. همبستگی منفی بین دلار و طلا به ویژه در این هفته مشهود بود.3. ضعف داده های اقتصادی ایالات متحدهداده های اقتصاد کلان data منتشر شده در این هفته نشان داد:شاخص اعتماد مصرف کننده ایالات متحده کمتر از حد انتظار بودشاخص PMI تولیدی کاهش سرعت در توسعه را نشان داداین data انتظارات بازار برای سیاست های پولی انقباضی را تضعیف کرده و محیط مطلوب تری برای سرمایه گذاری در طلا ایجاد کرد.4. ادامه تنش های ژئوپلیتیکیادامه تنش ها در درگیری روسیه و اوکراین، تقاضای پناهگاه امن بیشتری را به بازار تزریق کرده است. اگرچه جزئیات این درگیری مستقیماً کشورهای بیشتری را درگیر نمی کند، اما تأثیر بالقوه آن بر زنجیره تامین جهانی همچنان بازار را در حالت آماده باش قرار می دهد.تحلیل فنی و چشم اندازتحلیل موقعیت فنی کلیدی:مقاومت فعلی: 3,500 دلار در هر اونسحمایت مهم: 3,200 دلار در هر اونسپس از شکستن 3,500 دلار، ممکن است سطح 3,800 دلار را آزمایش کندعوامل مؤثر بر بازار:اجرای واقعی سیاست های تجاریتغییرات در انتظارات سیاست پولی فدرال رزروعملکرد داده های تورم و اشتغال ایالات متحدهتکامل وضعیت ژئوپلیتیکیدیدگاه های جامع موسسات حرفه ایتحلیل بازار به طور کلی بر این باور است که محرک اصلی افزایش قیمت طلا در این هفته، تقاضای پناهگاه امن ناشی از عدم قطعیت سیاست است. تشدید تنش های تجاری ممکن است بر رشد اقتصادی جهانی فشار وارد کند، در نتیجه به طور مداوم ارزش تخصیص دارایی طلا را افزایش می دهد. تحلیل فنی نشان می دهد که اگر طلا سطح مقاومت کلیدی 3,500 دلار را بشکند، ممکن است فضای صعودی بیشتری را باز کند.همبستگی منفی بین دلار آمریکا و طلا باقی ماند و هرگونه data نشان دهنده کاهش سرعت اقتصاد ایالات متحده ممکن است بیشتر دلار را تضعیف کرده و از طلا حمایت کند. در عین حال، تداوم ریسک های ژئوپلیتیکی به ارائه حمایت اساسی برای بازار طلا ادامه داد.پیشنهادات عملیاتی:سرمایه گذاران کوتاه مدت باید به فرصت های نوسان در محدوده 3,300-3,500 دلار توجه کنندسرمایه گذاران میان مدت و بلندمدت ممکن است ایجاد موقعیت ها را به صورت مرحله ای با قیمت های پایین در نظر بگیرندباید توجه جدی به روندهای سیاست و زمان انتشار داده های اقتصادی data داشت.
