23.04.2025 tarihinde sembol PAXG hakkında Teknik Golden_Legend analizi

توقعات سیاست پولی فدرال رزرو:بر اساس آخرین داده های منتشر شده از گزارش "Fed Watch" شرکت CME، انتظارات بازار برای تغییر سیاست پولی فدرال رزرو شاهد تغییرات جزئی است. احتمال ثابت ماندن نرخ بهره در نشست نرخ بهره ماه می آینده 91.7 درصد است، در حالی که احتمال کاهش تجمعی نرخ بهره به میزان 25 واحد پایه 61.8 درصد است. این نشان می دهد که بازار به طور کلی انتظار دارد که فدرال رزرو سیاست را ثابت نگه دارد و احتمالاً چرخه کاهش نرخ بهره را در اوایل ماه ژوئن آغاز کند. این تغییر در انتظارات، جذابیت طلا را به عنوان ابزاری برای پوشش ریسک تورم تضعیف کرده است، زیرا تاخیر در کاهش نرخ بهره مورد انتظار، نگرانی های بازار را در مورد خطرات تورم کاهش داده است.وضعیت ژئوپلیتیکی و تجاری:رئیس جمهور سابق ترامپ اخیراً اعلام کرد که از تهدید خود برای برکناری رئیس فدرال رزرو، جروم پاول، صرف نظر می کند، اقدامی که خطر سیاسی شدن سیاست پولی آمریکا را به میزان قابل توجهی کاهش داد. در همان زمان، موضع خوش بینانه او در مورد مذاکرات تجاری بین چین و ایالات متحده، تقاضا برای پناهگاه امن در بازار را تضعیف کرد. کاهش عدم اطمینان سیاسی و کاهش تنش های تجاری، جذابیت طلا را به عنوان یک پناهگاه امن تضعیف کرده و منجر به خروج سرمایه از بازار طلا شده است.سطح روزانه:طلا دیروز روند نمونه ای از افزایش و سپس کاهش را نشان داد و خط روزانه را با یک نوار منفی با سایه بالایی طولانی بست. این الگو معمولاً به عنوان یک سیگنال مهم از اوج مرحله در نظر گرفته می شود. سایه بالایی نشان می دهد که گاوها هنگام تلاش برای بالا بردن قیمت با فشار فروش قوی روبرو شده اند و در نهایت خرس ها بازار را تحت کنترل خود درآورده اند. منطقه 3500 دلار در هر اونس به عنوان یک سطح مقاومت آشکار در نظر گرفته می شود و تأثیر سرکوبگر این موضع تأیید شده است.سطح ساعتی:روند کوتاه مدت، نقطه چرخش بازار را به وضوح بیشتری نشان می دهد. قیمت طلا پس از قرار گرفتن تحت فشار در منطقه 3500 کاهش یافت. شکاف بازگشایی پایین 50 دلاری که صبح امروز ظاهر شد، به ویژه نادر است. این نوع شکاف اغلب نشان دهنده یک تغییر سریع در روند است. اگرچه در معاملات اولیه یک بهبود فنی رخ داد، اما نتوانست خرید پایدار را شکل دهد و در عوض دوباره در منطقه 3342/3343 با مقاومت مواجه شد و ساختار بازاری را که تحت سلطه خرس ها در کوتاه مدت است، تأیید کرد.قیمت اصلی:سطح مقاومت: منطقه 3342/3343 (کوتاه مدت)، منطقه 3335/3338 (موقعیت ورود ایده آل برای دستورات فروش کوتاه برگشتی)سطح حمایت: منطقه 3290/3285. سود یا زیان در محدوده حمایتی، باز شدن فضای نزولی بیشتر را تعیین می کند.3. توصیه های استراتژی عملیاتیحکم روند:بازار طلای فعلی یک قله صحنه را تشکیل داده است و الگوی فنی نشان می دهد که روند از صعودی به نزولی تغییر کرده است. بازار کوتاه مدت ویژگی های نزولی واضحی را نشان می دهد و انتظار می رود که روند نزولی در طول جلسه معاملاتی اروپا ادامه یابد.پیشنهادات معاملاتی:استراتژی دستورات فروش کوتاه: توصیه می شود دستورات فروش کوتاه را در منطقه 3335/3338 قرار دهید، با توقف ضرر بالاتر از 3350 و هدف 3290/3285مدیریت موقعیت: با توجه به نوسانات غیرطبیعی در معاملات اولیه، توصیه می شود یک استراتژی تجربه مرکز سبک را اتخاذ کنید و به تدریج پس از تأیید روند، مرکز را افزایش دهید.هشدار ریسک: به عملکرد منطقه پشتیبانی 3290/3285 توجه کنید. اگر به طور موثر از بین برود، ممکن است منجر به یک شیب تسریع شود. در غیر این صورت، ممکن است منجر به یک بهبود فنی شود.4. احساسات بازار و جریان سرمایهبدیهی است که احساسات بازار به احتیاط تغییر کرده است. افتتاح پایین تند در جلسه معاملاتی اولیه منجر به جریان برخی از دستورات توقف ضرر طولانی شد و نوسانات قیمت را تشدید کرد. بر اساس جریان پول، تغییرات در بهره باز در قراردادهای آتی طلا در بورس COMEX نشان می دهد که برخی از سرمایه گذاران طولانی در حال خروج از بازار هستند. در همان زمان، دارایی های صندوق های سرمایه گذاری قابل معامله در طلا در روزهای اخیر ثابت مانده است، بدون نشانه های آشکاری از افزایش دارایی ها، که نشان می دهد سرمایه گذاران نهادی در حال اتخاذ یک موضع صبر و انتظار در قبال قیمت فعلی هستند.5. چشم انداز آیندهدر میان مدت، روند طلا به دو عامل اصلی بستگی دارد: اول، زمان بندی مشخص تغییر سیاست پولی فدرال رزرو، و دوم، تحولات وضعیت ژئوپلیتیکی جهانی. قبل از نشست نرخ بهره در ژوئن، اگر داده های اقتصادی ایالات متحده به قوی بودن خود ادامه دهند، ممکن است انتظارات کاهش نرخ بهره را بیشتر به تاخیر بیندازد، که فشار مستمری را بر قیمت طلا وارد می کند. در کوتاه مدت، مزیت فروش کوتاه فنی واضح است. عملیات باید در درجه اول کوتاه مدت در هنگام بازگشت باشد. به عملکرد منطقه پشتیبانی 3290/3285 توجه زیادی داشته باشید. شکست این موضع یا عدم شکست آن، باز شدن فضای نزولی دیگری را تعیین می کند.